Tullivarastot Saksassa: jalometallit ilman arvonlisäveroa?
Tullivarasto on tullivalvonnassa oleva varasto, jossa EU:n ulkopuolisista maista tulevia tavaroita säilytetään ilman tuontimaksuja. Tämä sivu käsittelee Saksan arvonlisäverolainsäädäntöä: hopealle ja platinalle tullivarastot olivat pitkään houkuttelevia, koska näistä metalleista maksetaan Saksassa 19 %:n arvonlisävero. Saksan liittovaltion valtiovarainministeriön (BMF) 9. huhtikuuta 2026 päivätty kirje on muuttanut tilanteen perusteellisesti yksityissijoittajille Saksan varastoissa.
Mikä on tullivarasto?
Saksan arkikielessä kaikkia tullivalvonnassa olevia varastoja kutsutaan nimellä ”Zollfreilager”, jota vastaa suomeksi yleensä tullivarasto. Juridisesti EU:n tullilainsäädäntö erottaa kaksi muotoa: unionin tullikoodeksin (UTK) 237–242 artiklan mukaisen tullivaraston ja UTK:n 243 artiklan mukaisen vapaa-alueen.
Molemmissa tapauksissa EU:n ulkopuolisesta maasta tulevia tavaroita pidetään vielä maahantuomattomina. Niin kauan kuin ne ovat varastossa, tullia tai maahantuonnin arvonlisäveroa ei makseta. Säilytykselle ei ole aikarajaa. Maksut erääntyvät vasta, kun tavarat luovutetaan vapaaseen liikkeeseen EU:ssa.
Saksassa vapaa-alueita on Bremerhavenissa ja Cuxhavenissa. Tullivarastoja taas ylläpitävät yritykset, joilla on tullin lupa.
Mitä arvonlisäveroa jalometalleihin sovelletaan Saksassa?
Saksan yleinen arvonlisäverokanta on 19 %. Sitä sovelletaan myös hopea- ja platinaharkkoihin. Näille metalleille ei ole alennettua verokantaa.
Sijoituskulta on sen sijaan Saksassa arvonlisäverosta vapaa Saksan arvonlisäverolain (UStG) § 25c:n nojalla. Tämä koskee harkkoja ja levyjä, joiden pitoisuus on vähintään 995 tuhannesosaa. Kolikoilta edellytetään vähintään 900 tuhannesosan pitoisuutta, lyöntiä vuoden 1800 jälkeen, laillisen maksuvälineen asemaa ja hintaa, joka on enintään 80 % metalliarvoa korkeampi.
Sijoituskullan kohdalla tullivarasto ei siis koskaan ollut verosyistä tarpeen. Se kiinnosti lähinnä hopean ja platinan osalta.
Miksi jalometalleja voitiin pitää siellä ilman arvonlisäveroa?
Perustana on § 4 nro 4b UStG. Sen mukaan tavaroiden luovutus, joka edeltää niiden maahantuontia, on arvonlisäverosta vapaa. Sama koskee kaikkia aiempia luovutuksia. Niin kauan kuin hopea oli tullivarastossa ja vain omistaja vaihtui, Saksan arvonlisäveroa ei maksettu.
Kauppiaat hyödynsivät tätä sijoitustuotteissa. He ostivat hopeaa EU:n ulkopuolisista maista, varastoivat sen saksalaiseen tullivarastoon ja myivät sen siellä yksityissijoittajille. Omistus siirrettiin varastotodistuksella. Joka myöhemmin otti metallin varastosta, maksoi silloin maahantuonnin arvonlisäveron.
Verovapaus oli alun perin tarkoitettu tavarakaupan helpotukseksi: tavarat oli tarkoitus myydä varastossa edelleen ennen maahantuontia.
Mitä BMF:n 9. huhtikuuta 2026 kirje muuttaa?
Saksan liittovaltion valtiovarainministeriö on kirjoittanut uudelleen arvonlisäveron soveltamisohjeen (Umsatzsteuer-Anwendungserlass) kohdan 4.4b.1. Verovapaus koskee nyt vain tilanteita, joissa ostaja, myöhempi ostaja tai joku heidän puolestaan toimiva päättää tullivarastointimenettelyn, esimerkiksi maahantuonnilla tai jälleenviennillä.
Loppukuluttajille on erillinen sääntö. Jos yksityishenkilö hankkii tavaroita tullivarastosta sijoitukseksi, luovutus on verovapaa vain, jos hän itse tai joku hänen puolestaan toimiva päättää tullivarastointimenettelyn. Kirjeessä on esimerkki: jos yksityishenkilö ostaa tavaroita säilytystilille kirjattuina eikä päätä menettelyä ennen niiden myymistä, luovutuksesta maksetaan arvonlisävero Saksassa.
Luovutus pysyy verovapaana, jos kauppasopimuksessa määrätään, että ostajan on myynnin yhteydessä otettava tavarat varastosta ja tuotava ne EU:hun. Tällöin maahantuonnista on kuitenkin maksettava maahantuonnin arvonlisävero. Veroa ei siis vältetä, vaan sitä vain lykätään.
Sääntöjä sovelletaan kaikkiin avoimiin tapauksiin. Veroviranomaiset eivät kyseenalaista ennen julkaisupäivää tehtyjä liiketoimia, jos kauppias käsitteli ne verovapaina. Samaa aihetta koskeva BMF:n kirje vuodelta 2004 kumottiin 9. huhtikuuta 2026 alkaen.
Mitä tämä tarkoittaa sijoittajille?
Saksan veroviranomaisten näkemyksen mukaan malli, jossa hopeaa myydään yksityissijoittajille arvonlisäverotta saksalaisessa tullivarastossa, ei siis ole enää pääosin mahdollinen. BMF:n kirje sitoo verotoimistoja, mutta ei tuomioistuimia. Kestääkö tämä näkemys oikeudessa, on vielä avoinna.
EU:n ulkopuolella olevat varastot, esimerkiksi Sveitsissä tai Singaporessa, eivät suoraan kuulu kirjeen piiriin. Niissä sovelletaan kunkin maan omia verosääntöjä. Joka tuo metallia tällaisista varastoista Saksaan, joutuu varautumaan maahantuonnin arvonlisäveroon.
Sijoituskullan osalta mikään ei muutu. Se on Saksassa edelleen arvonlisäverosta vapaa § 25c UStG:n nojalla riippumatta siitä, missä sitä säilytetään.
