Φύλαξη χρυσού στη Σιγκαπούρη: ένας κόμβος πολύτιμων μετάλλων
Η φύλαξη χρυσού στη Σιγκαπούρη προσελκύει πολλούς επενδυτές, επειδή η πόλη-κράτος έχει απαλλάξει τα επενδυτικά πολύτιμα μέταλλα από τον φόρο αγαθών και υπηρεσιών (Goods and Services Tax, GST) από την 1η Οκτωβρίου 2012. Αυτό ισχύει όχι μόνο για τον χρυσό, αλλά και για το ασήμι και την πλατίνα, που στη Γερμανία υπόκεινται σε ΦΠΑ 19%.
Τι σημαίνει η απαλλαγή από τον GST από το 2012;
Η Σιγκαπούρη ανακοίνωσε την απαλλαγή στον προϋπολογισμό του 2012 και αυτή ισχύει από την 1η Οκτωβρίου 2012. Από τότε η εισαγωγή και η πώληση των Investment Precious Metals (IPM) απαλλάσσονται από τον GST.
Η φορολογική αρχή IRAS το εξηγεί ως εξής: τα επενδυτικά πολύτιμα μέταλλα είναι ουσιαστικά χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία, παρόμοια με τις μετοχές και τα ομόλογα, η διαπραγμάτευση των οποίων είναι επίσης αφορολόγητη. Η απαλλαγή είχε επίσης στόχο να ενισχύσει το εμπόριο και τη διύλιση πολύτιμων μετάλλων στη Σιγκαπούρη.
Ποια μέταλλα θεωρούνται επενδυτικά πολύτιμα μέταλλα;
Καθοριστική είναι η καθαρότητα. Ο χρυσός πρέπει να έχει καθαρότητα τουλάχιστον 99,5%, το ασήμι τουλάχιστον 99,9% και η πλατίνα τουλάχιστον 99%.
Οι ράβδοι πρέπει να είναι εμπορεύσιμες στη διεθνή αγορά. Κατά κανόνα αυτό σημαίνει ότι προέρχονται από διυλιστήριο της λίστας LBMA Good Delivery για χρυσό και ασήμι ή της λίστας LPPM για πλατίνα. Διακοσμητικές ράβδοι και συλλεκτικά αντικείμενα εξαιρούνται.
Τα νομίσματα πρέπει να είναι ή να έχουν υπάρξει νόμιμο χρήμα στη χώρα προέλευσής τους και να περιλαμβάνονται σε συγκεκριμένη λίστα. Οι εκδόσεις proof και οι νομισματικές εκδόσεις δεν καλύπτονται από την απαλλαγή.
Σε τι διαφέρει η Σιγκαπούρη από τη Γερμανία;
Στη Γερμανία μόνο ο επενδυτικός χρυσός απαλλάσσεται από τον ΦΠΑ σύμφωνα με το § 25c του γερμανικού νόμου περί ΦΠΑ (UStG). Οι ράβδοι αργύρου και πλατίνας υπόκεινται σε ΦΠΑ 19%. Στη Σιγκαπούρη απαλλάσσονται και τα τρία μέταλλα, εφόσον πληρούν τα όρια καθαρότητας.
Παλαιότερα μια τελωνειακή αποθήκη στη Γερμανία προσέφερε παρόμοιο αποτέλεσμα για το ασήμι. Από την εγκύκλιο του γερμανικού ομοσπονδιακού υπουργείου Οικονομικών (BMF) της 9ης Απριλίου 2026, ωστόσο, αυτό δεν είναι σχεδόν πλέον εφικτό για ιδιώτες επενδυτές. Λεπτομέρειες θα βρείτε στη σελίδα μας για τις τελωνειακές αποθήκες.
Ποια θησαυροφυλάκια υπάρχουν στη Σιγκαπούρη;
Το Le Freeport, παλαιότερα Singapore Freeport, άνοιξε τον Μάιο του 2010 κοντά στο αεροδρόμιο Changi. Είναι αποθήκη υψηλής ασφάλειας για έργα τέχνης, τιμαλφή και πολύτιμα μέταλλα, κατά το πρότυπο των ελεύθερων αποθηκών της Γενεύης και του Λουξεμβούργου. Από το 2022 ανήκει στην εταιρεία Bitdeer.
Το The Reserve στην ανατολική Σιγκαπούρη είναι ιδιωτικό θησαυροφυλάκιο πολύτιμων μετάλλων έκτασης 17.000 τ.μ. Το κτίριο αγοράστηκε το 2020 και μετατράπηκε έως το 2024. Το διαχειρίζεται η Silver Bullion. Στα μέτρα ασφαλείας περιλαμβάνονται θάλαμοι ασφαλείας (airlocks), αισθητήρες λέιζερ, κίνησης και κραδασμών και σχεδόν 500 κάμερες. Το κτίριο είναι σχεδιασμένο για περίπου 500 τόνους χρυσού και 10.000 τόνους αργύρου. Στον πιο πρόσφατο έλεγχο της Bureau Veritas στις 26 Οκτωβρίου 2026, οι πελάτες της Silver Bullion διατηρούσαν εκεί 283.601 ουγγιές τροίας χρυσού (περίπου 8,8 τόνοι), 18,83 εκατ. ουγγιές τροίας αργύρου (περίπου 586 τόνοι) και 32.892 ουγγιές τροίας πλατίνας (περίπου 1 τόνος). Η Silver Bullion δημοσιεύει αυτές τις εκθέσεις ελέγχου κάθε τρίμηνο. Τα αποθέματα άλλων μισθωτών του κτιρίου δεν περιλαμβάνονται. Εδώ φυλάσσει και η Spargold το μέταλλο των πελατών της. Σύμφωνα με τη Spargold, οι πελάτες αποκτούν πλήρη κυριότητα επί φυσικών ράβδων, το μέταλλο είναι πλήρως ασφαλισμένο και ελέγχεται τακτικά από ανεξάρτητους τρίτους, όπως η Bureau Veritas.
Τράπεζες και έμποροι πολύτιμων μετάλλων προσφέρουν επίσης δική τους φύλαξη. Όπως σε κάθε θησαυροφυλάκιο, θα πρέπει να ελέγξετε αν σας ανήκουν συγκεκριμένες ράβδοι, ποιος παρέχει την ασφάλιση και ποιος ελέγχει τα αποθέματα.
Σε τι διαφέρει ένα θησαυροφυλάκιο από μια τραπεζική θυρίδα;
Με μια τραπεζική θυρίδα νοικιάζετε ένα κουτί. Η τράπεζα δεν γνωρίζει το περιεχόμενο και φυλάσσει μόνο το κουτί. Το αν και σε ποιο βαθμό το περιεχόμενο είναι ασφαλισμένο εξαρτάται από τη σύμβαση και από χωριστή ασφάλιση.
Ένα θησαυροφυλάκιο πολύτιμων μετάλλων, όπως αυτά της Σιγκαπούρης, είναι σχεδιασμένο για ράβδους. Εδώ το μέταλλο συνήθως καταγράφεται, ζυγίζεται και αντιστοιχίζεται σε έναν ιδιοκτήτη. Με την κατανεμημένη φύλαξη οι ράβδοι αντιστοιχίζονται ατομικά στον πελάτη. Με τη μη κατανεμημένη φύλαξη υπάρχει μόνο απαίτηση για μια ποσότητα από ένα κοινό απόθεμα.
Τι πρέπει να προσέξετε όταν φυλάσσετε στο εξωτερικό;
Όποιος φυλάσσει πολύτιμα μέταλλα στο εξωτερικό θα πρέπει να γνωρίζει τις φορολογικές του υποχρεώσεις στη χώρα του. Η απαλλαγή στη Σιγκαπούρη αφορά μόνο τον τοπικό GST. Δεν αντικαθιστά τον έλεγχο του πώς αντιμετωπίζεται φορολογικά μια αγορά, μια πώληση ή μια μεταγενέστερη παράδοση στη Γερμανία.
Σε περίπτωση αμφιβολίας, απευθυνθείτε σε φοροτεχνικό σύμβουλο. Όταν μέταλλο εισάγεται στη Γερμανία, μπορεί να οφείλεται ΦΠΑ εισαγωγής για το ασήμι και την πλατίνα.
