Plano de Poupança em Ouro 2026: Comparativo de 10 Fornecedores para Acumulação de Patrimônio Físico
O ouro é considerado há milênios como a reserva definitiva em tempos econômicos turbulentos. No entanto, nem todos desejam ou podem gastar imediatamente vários milhares de euros em uma barra grande. Um plano de poupança em ouro preenche essa lacuna: ele permite acumular continuamente um depósito de ouro físico, mesmo com pequenas quantias mensais. Com isso, os investidores beneficiam-se do chamado efeito do custo médio (Cost-Average-Effect), que suaviza as flutuações de preço ao longo do tempo.
Mas atenção: as estruturas de taxas no mercado são extremamente variadas. Enquanto alguns fornecedores se destacam pela transparência e preços justos, outros escondem ágios elevados nas letras miúdas. Para facilitar sua decisão, analisamos os 10 fornecedores mais relevantes na Alemanha e os classificamos de acordo com o seu Round-Trip-Spread (a diferença total entre o preço de compra e o de venda).
A tabela a seguir fornece uma visão direta das condições, taxas de custódia e particularidades dos principais fornecedores de planos de poupança em ouro.
Comparativo de Planos de Poupança em Ouro 2026
| # | Fornecedor | Parcela mínima |
Ágio Compra |
Desconto Venda |
Round-Trip Spread |
Taxa de custódia a.a. |
Preço de referência |
Taxas especiais |
Particularidades |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | Spargold GmbH Data 26.03.2026 |
5 € | +1,17 % | −2,23 % | 3,40 % | 0,50 % | Spot próprio¹ | — | |
| 2 | Degussa Data 15.1.2025 |
25 € | +3,00 % | −2,31 % | 5,31 % | 0,50 % (0,15 % p.trim.) | LBMA | — | |
| 3 | Bergfürst via C.HAFNER · Data 25.2.2025 | 10 € | +3,00 % | −3,00 % | 6,00 % | 0,00 % | LBMA | — | |
| 4 | Anlagegold24 Data 06.11.2024 | 50 € | +4,90 % | −2,00 % | 6,90 % | 0,50 % (0,125 % p.trim.) | LBMA | — | |
| 5 | philoro Data 15.1.2025 | 25 € | +5,00 % | −2,00 % | 7,00 % | 0,60 % (0,15 % p.trim.) | LBMA | — | |
| 6 | Pro Aurum Data 06.11.2024 | 25 € | +5,95 % | −1,71 % | 7,66 % | 0,36–0,89 % (dependendo do valor do depósito) | LBMA | — | |
| 7 | Golden Gates Data 06.11.2024 | 25 € | +5,50 % + 4 % taxa | 0,00 % | 9,50 %² | 0,48 % | LBMA | 4 % adesão única | |
| 8 | Ophirum Data 06.11.2024 | 1 € | +7,18 % Ø | −2,66 % Ø | 9,84 % | 0,80 % (0,20 % p.trim.) | LBMA | mín. 5,90 € p.trim. | |
| 9 | SOLIT Data 25.2.2025 | 25 € | 5 % ágio + 4 % LBMA | −1,50 % | ~10,50 %³ | 1,60 % (0,40 % p.trim.) | LBMA | — | |
| 10 | Geiger Data 06.11.2024 | 25 € | até +9,90 % | −0,70 % | até 10,60 % | 1,00 % (0,25 % p.trim.) | OTC | 5,90 € p.trim. fixo |
Ordenação: Por Round-Trip-Spread ascendente (Ágio na compra + Desconto na venda vs. preço de referência). Round-Trip baixo = custos de transação mais econômicos na compra e na venda.
¹ Spargold: Feed de Spot próprio. ² Golden Gates: Incl. 4% de taxa de compra. ³ SOLIT: Incl. 5% de ágio sobre o depósito. Fonte: https://gold-assistent.de/goldsparplan & Spargold App Preços ao Vivo
Todas as informações sem garantia.
O que é um plano de poupança em ouro e como ele funciona?
Um plano de poupança em ouro é, basicamente, uma assinatura de valores reais. Em vez de deixar o papel-moeda parado em uma conta poupança, que perde poder de compra devido à inflação, você converte sua taxa de poupança diretamente em ativos tangíveis. O processo é muito simples:
- Depósitos regulares: Você define um valor mensal (geralmente a partir de 25 ou 50 euros), que é retirado por débito direto.
- Aquisição fracionada: Com sua parcela, você compra frações de barras de ouro físicas ou moedas. Como o preço do ouro flutua diariamente, você recebe mais ouro pelo seu dinheiro quando os preços estão baixos e proporcionalmente menos quando os preços estão altos.
- Custódia profissional: O ouro é armazenado com segurança em cofres de alta segurança do fornecedor (frequentemente chamado de "ouro em cofre") e segurado.
- Flexibilidade: Geralmente, você pode converter o ouro de volta em dinheiro a qualquer momento através do fornecedor ou solicitar a entrega física em sua casa a partir de uma certa quantidade.
Checklist: O que observar ao escolher um fornecedor
Nem todo plano de poupança em ouro cumpre o que promete. Preste atenção especial a estes três pilares:
1. Certificação LBMA e Qualidade
Invista exclusivamente em ouro certificado pela London Bullion Market Association (LBMA). Este selo garante a máxima pureza (pelo menos 995/1000 para barras) e comercialização mundial.
2. Aproveitar vantagens fiscais
O ouro de investimento é isento de IVA na Alemanha no momento da compra. Outro grande ponto positivo: se você mantiver seu ouro por mais de um ano, os lucros na venda para pessoas físicas são completamente isentos de impostos.
3. Estrutura de custos transparente
Observe a interação de três fatores de custo:
- Ágio na compra: Quanto acima do preço de mercado atual (Spot) você está pagando?
- Taxas de custódia recorrentes: Idealmente, estas devem ser calculadas em percentagem. Cuidado com taxas mínimas que sobrecarregam desproporcionalmente depósitos pequenos.
- Desconto na venda: Quanto o negociante deduz quando você troca seu ouro de volta por euros?
Conclusão: Vale a pena um plano de poupança?
Para a acumulação de patrimônio a longo prazo, um plano de poupança em ouro é um dos métodos mais convenientes. Ele combina a segurança de um ativo físico com a flexibilidade de um plano de poupança bancário. Enquanto grandes nomes como Degussa ou Pro Aurum se destacam pela confiança e redes de filiais, novos players como Spargold oferecem frequentemente as condições mais atraentes para investidores digitais. Compare cuidadosamente os custos de Round-Trip em nossa tabela para garantir que seu dinheiro flua para o ouro – e não para taxas.